Drie Amerikaanse banken omgevallen door stijgende rente

Gepubliceerd op 02/05/2023 13:00 in Economie

In iets meer dan een maand tijd zijn er drie middelgrote Amerikaanse banken failliet gegaan. Silicon Valley Bank en Signature Bank werden overgenomen en verkocht nadat ze zware verliezen leden op obligatie- en cryptobeleggingen. First Republic Bank daarentegen kwam in problemen door een grote portefeuille hypotheken met lage rentes. De bank kon uiteindelijk worden gered door JPMorgan Chase.

De gemene deler in deze problemen is de stijgende rente. De banken hadden ook grote sommen spaargeld van vermogende klanten die niet vielen onder het Amerikaanse depositogarantiestelsel. Veel klanten haalden uit voorzorg hun geld weg, wat leidde tot een razendsnel verdampen van spaartegoeden en paniek onder beleggers.

In de VS was sinds 2010 de strengste nieuwe bankregels van kracht, maar president Trump draaide deze in 2018 deels terug voor kleine en middelgrote banken. De drie omgevallen banken hoefden daardoor niet meer mee te doen aan stresstesten. In Europa is het toezicht op de grootste banken gecentraliseerd bij de Europese Centrale Bank en moeten middelgrote en kleine banken meedoen aan stresstesten.

Hoewel Europese toezichthouders benadrukken dat banken in Europa goed gekapitaliseerd zijn en dat er voldoende veiligheidscontroles zijn, zijn veel economen nog altijd kritisch. Zij vinden dat de buffers van de banken niet hoog genoeg zijn. In maart werd de tweede bank van Zwitserland, Credit Suisse, gered na een bankrun, wat de hele financiële sector in Europa op zijn grondvesten deed trillen.

Vandaag zijn de Europese beurzen dicht vanwege de Dag van de Arbeid, maar de vraag blijft of de Europese banken na de derde bankredding in de VS opnieuw een klap krijgen. DNB-president Klaas Knot maakt zich hier in ieder geval nog zorgen over: "Tot dusver heeft geen enkele schok tot het Waterloo van ons wereldwijde financiële stelsel geleid, maar we moeten waakzaam blijven."